Translate my BLOG

sobota, 24 czerwca 2017

Budimex SA (BDX)

Wzrost zmienności ostrzeżeniem, czy okazją do zakupów?
23.06.2017 - 237


Budimex od połowy 2012 roku znajduje się w trendzie wzrostowym. W tym czasie średnia zmienność z ostatnich 20 sesji rzadko przekraczała 3,5%:


Oznacza to, że w ujęciu miesięcznym spółka stabilnie utrzymywała swój kierunek. Wzrost dynamiki w ostatnich tygodniach (maj-czerwiec) może tu być pierwszą oznaką słabości trendu. Jednak do chwili utrzymania się kursu powyżej 215 zł wszystkie większe korekty widzę jako okazję do zakupów. Obecnie ważnym oporem powstrzymującym możliwe dalsze wzrosty jest cena w okolicach 240 zł, wybicie powyżej tego poziomu może otworzyć drogę do próby wybicia kolejnych historycznych szczytów.

niedziela, 4 czerwca 2017

Altria Group (MO)

Najlepsza spółka świata?
02.06.2017 - 75,12

Rozmawiałem ostatnio z zaprzyjaźnionym traderem z Niemiec odnośnie długoterminowych inwestycji w akcje na całym świecie. W rozmowie padło dużo ciekawych spółek i w tym jedna, która jest dobrym kandydatem na tytuł "Najlepszej Akcji Świata". Otóż mowa o notowanej na amerykańskiej giełdzie spółce Altria  - główna działalność spółki to sprzedaż tytoniu oraz alkoholu. Akcje te notowane na giełdzie są już od ponad 40 lat i w tym czasie zyskały ponad 32000%, a w całej swojej historii największa korekta wyniosła 67% - trwała ona zaledwie 1 rok. Przy tym ważne, że wszystkie większe korekty zostały relatywnie szybko odrobione. Warto jeszcze dodać, że liczba tych większych korekt (przekraczające 20%) w ciągu ponad 40 letniej historii giełdowej spółki, można policzyć na palcach - było ich zaledwie osiem (ostatnia w 2008 roku)! Gdyby to było mało dochodzi jeszcze cokwartalna wypłaty dywidendy! 

Wygląda na to, że jest to najlepsza akcja na inwestycję długoterminową, wszystkie korekty przekraczające 10% należy brać w ciemno. Kwartalna wypłata dywidendy daje cash flow, które można śmiało ponownie reinwestować. 

Co Wy uważacie o tej spółce? Znacie może inne akcje, które podobnie do tej, są na giełdzie już min. 20 lat i ich korekty nie trwały dłużej niż dwa lata?

środa, 31 maja 2017

Wielton SA (WLT)

Kolejna spółka w mega trendzie
30.05.2017 - 18,1


Kolejna spółka w dobrym stabilnym trendzie wzrostowym. Akcje Wielton notowane na giełdzie są już od prawie 10 lat i tym samym największe cofnięcie zbliżyło się do prawie 90% (02.2008-03.2009). Jednak w najmłodszej historii (ostatnie dwa lata) największa korekta na tej spółce wyniosła ok 30%. Oznacza to, że w ostatnich kilkudziesięciu miesiącach spółka relatywnie stabilnie pnie się w górę i na chwilę obecną nie widzę jakichkolwiek oznak do odwrócenia trendu. Interesującymi poziomami wejścia mogą być okolice 16 zł oraz (w przypadku bardzo silnej korekty) poziomy w przedziale 13,9 - 13,30 zł.

niedziela, 28 maja 2017

PCC Rokita (PCR)

Ponad 220% w niecałe 3 lata...
26.05.2017 - 87,8

PCC Rokita - spółka która na giełdzie notowana jest od blisko trzech lat i do chwili obecnej największa korekta w tej spółce nie przekroczyła 25%. Mamy więc kolejną spółkę z stabilnym trendem. Uważam obecne poziomy oraz okolice 83 zł mogą być ciekawą okazją do zakupów. Ważnym poziomem wsparcia jest przy tym luka z początku marca (74,65-77,6) oraz okolice 70 zł.

sobota, 27 maja 2017

Benefit Systems SA (BFT)

Blisko 900% w zaledwie 6 lat...
26.05.2017 - 1055

Benefit Systems - spółka, która w kilka lat zyskała prawie 900%. Najdłuższa i zarazem największa do tej pory korekta trwała siedem miesięcy i skończyła się na ok 30% przecenie. Akcje interesujące dla "trend followerów" - korekty można śmiało wykorzystywać do zakupów. Interesujące poziomy wejścia to 960 i 900 zł. 

piątek, 26 maja 2017

Kruk SA (KRU)

Blisko 1000% w zaledwie 6 lat...
26.05.2017 - 300,55

Kruk to jedna z spółek w którą wkładałem duże nadzieje i tak w 2012 roku była to jedna z pierwszych akcji która dołączyła do "Portfela Byki". Szkoda trochę, że w tamtym czasie tradowałem "szybko" i wybrałem drogę w której spółki trzymałem bardzo ciasno, ograniczając wtedy mój zysk do śmiesznych (z obecnego punktu widzenia) 1,6%. Kolejne kilkanaście miesięcy obserwowałem spółkę z boku, aż w końcu postanowiłem, że przestanę pasywnie patrzyć jak rośnie i przyłączę do trendu. Druga transakcja była już bardziej udana (zarobiłem na niej blisko 65%). Spółka ale dalej rosła, więc głupio by było to nie wykorzystać - niestety trzecie wejście skończyło się lekką stratą (3,6%). Taka jest moja historia przygody tymi akcjami.

 Ale to jest przeszłość i teraz trzeba by wyciągnąć z niej jakieś wnioski... Otóż Kruk to spółka z mega trendem. Niemal nieprzerwanie od debiutu rośnie i rośnie, dlatego też myślę o zakupie długoterminowym (kilka lat). Moim zdaniem dobre poziomy wejścia mamy na długookresowej średniej EMA150 (w przeszłości kurs wielokrotnie na nią reagował) oraz poziomy: 250 zł i w okolicach 200 - 190 zł. Przy tym do tej pory największa korekta nie przekroczyła 30%, więc licząc od historycznych szczytów spółkę powinniśmy stopować po przekroczeniu 40% (dajmy jej troszkę więcej miejsca na oddychanie). Czyli przy wejściu po wyżej opisanych poziomach ryzykowalibyśmy ok 20% (razem z wejściem po kursie uśrednionym). Jeśli tempo wzrostów zostanie utrzymane i spółka w kolejnych kilku latach nie odnotuje korekty przekraczającej 40% może to być ciekawy trade. Trudność polegać będzie na przetrzymaniu zysków. Osoby niecierpliwie mogą próbować polepszać cenę z sprzedawaniem siły i odkupowaniem chwilowych słabości. Jednak tego forma tradingu może okazać się trudniejsza niż by się wydawało. 

Reasumując do wejścia przyczaję się na trzech poziomach: na średniej, po 250 i w okolicach 200-190 zł. Możliwe, że będzie to pierwsza spółka w historii, której udział w portfelu "Byki" przekroczy 20%.  

poniedziałek, 15 maja 2017

Dlaczego większość profesjonalnych traderów nie korzysta z zleceń STOP LOSS?

Niemal każdy początkujący trader powie, że zlecenia stop loss należą do najważniejszej części tradingu. Skoro przyszły trader prawie na każdym kroku spotyka się z wiadomościami opisującymi kwestię zabezpieczenia pozycji zleceniami stop loss (SL), to musi coś w tym być i tak gdy napotkają się już na materiał, gdzie zlecenia te traktuje drugorzędnie, materiał ten często uważany jest za nieprofesjonalny. 

Jedno z pierwszych i najczęściej powtarzanych kwestii jaką nowy trader usłyszy to "ucinaj straty, a zyskom pozwól rosnąć", więc tu zlecenia stop loss świetnie spełniają tą regułę.  Jednak prawda jest taka, że zdecydowana większość profesjonalnych traderów (pracujących w różnych instytucjach finansowych) rzadko ustawia zlecenia stop loss. 

poniedziałek, 8 maja 2017

CCC

Dlaczego kupiłem CCC?
08.05.2017 - 221,8

 Do skrzynki wpadło kilka pytań dlaczego kupiłem CCC. Swój zakup uzasadniam powyższym wykresem - mamy dobrą reakcję na ważną strefę wsparcia w okolicach 215-220 zł. Mimo przebicia linii trendu spółka trzyma poziom. Nawet jak przebiją 215 zł niedaleko mamy kolejne wsparcie (210 - 200 zł). Reasumując jest to przykład prostego tradingu z trendem z wykorzystaniem skumulowanej strefy wsparcia - potencjalny zysk do ryzyka jest bardzo atrakcyjny, więc warto to wykorzystać ;).